ПОИСК ДОКУМЕНТОВ

Указ Президента Республики Беларусь от 21.05.2009 № 257 "Об утверждении отчета Национального банка за 2008 год"

Текст документа с изменениями и дополнениями по состоянию на ноябрь 2013 года

< Главная страница

Зарегистрировано в НРПА РБ 25 мая 2009 г. N 1/10715

1. Утвердить прилагаемый отчет Национального банка за 2008 год <*>, включающий:

1.1. отчет о деятельности Национального банка, в том числе перечень проведенных им мероприятий по реализации Основных направлений денежно-кредитной политики Республики Беларусь и анализ их выполнения;

1.2. анализ состояния денежно-кредитных отношений, отношений в области валютного регулирования и валютного контроля, платежного баланса Республики Беларусь и банковской системы во взаимосвязи с социально-экономическим развитием Республики Беларусь;

1.3. годовую финансовую отчетность, в том числе:

годовой бухгалтерский баланс в сумме 14957,9 млрд. рублей;

отчеты:

о прибыли и убытках;

об изменении капитала;

о формировании и использовании фондов Национального банка;

об управлении долями (акциями) в уставных фондах других организаций;

о расходах на содержание Национального банка в сумме 169,9 млрд. рублей;

об исполнении сметы капитальных вложений в сумме 38 млрд. рублей;

о полученной прибыли Национального банка в сумме 9,1 млрд. рублей и направлении 8,1 млрд. рублей из нее в резервный фонд, 1 млрд. рублей - в фонд займов.

--------------------------------

<*> Не рассылается.

2. Настоящий Указ вступает в силу со дня его подписания.

Президент Республики Беларусь А.ЛУКАШЕНКО

                                                        УТВЕРЖДЕНО
                                                        Указ Президента
                                                        Республики Беларусь
                                                        21.05.2009 N 257

ОТЧЕТ НАЦИОНАЛЬНОГО БАНКА ЗА 2008 ГОД

СОДЕРЖАНИЕ

Введение

Глава 1. Экономическое и финансовое положение Республики Беларусь

1.1. Макроэкономические условия реализации денежно-кредитной политики и развития банковского сектора

1.2. Финансовый сектор

1.2.1. Банковский сектор

1.2.1.1. Институциональные характеристики

1.2.1.2. Структура активов и пассивов банков

1.2.1.3. Эффективность и устойчивость банковского сектора

1.2.2. Финансовые рынки

1.2.2.1. Валютный рынок

1.2.2.2. Рынок межбанковских кредитов

1.2.2.3. Рынок государственных ценных бумаг

1.2.2.4. Корпоративные ценные бумаги

1.3. Платежный баланс и валовой внешний долг

Глава 2. Деятельность Национального банка

2.1. Денежно-кредитная политика

2.1.1. Курсовая политика

2.1.2. Использование инструментов денежно-кредитной политики

2.1.3. Денежно-кредитные показатели

2.1.3.1. Ставки депозитного и кредитного рынков

2.1.3.2. Основные денежно-кредитные показатели

2.2. Надзор за деятельностью банков

2.3. Совершенствование регулирования банковских операций

2.4. Валютное регулирование и валютный контроль

2.5. Предотвращение легализации доходов, полученных незаконным путем, и финансирования террористической деятельности

2.6. Совершенствование бухгалтерского учета и отчетности

2.7. Наличное денежное обращение

2.8. Платежная система

2.9. Развитие информационных технологий

2.10. Международное сотрудничество

2.11. Кадровое обеспечение и обучение персонала

2.12. Внутренний аудит

2.13. Совершенствование банковского законодательства

Глава 3. Финансовая отчетность

3.1. Активы Национального банка

3.2. Обязательства Национального банка

3.3. Доходы и расходы Национального банка

3.4. Аудиторское заключение

Заключение

Приложения

1.1 - 1.19. Таблицы, рисунки, перечень основных мероприятий по реализации Основных направлений денежно-кредитной политики Республики Беларусь, проведенных Национальным банком в 2008 году, к главе 1

2.1 - 2.19. Таблицы, рисунки, перечень основных мероприятий по реализации Основных направлений денежно-кредитной политики Республики Беларусь, проведенных Национальным банком в 2008 году, к главе 2

3.1. Информация о доходах, расходах и капитальных вложениях Национального банка, к главе 3

ВВЕДЕНИЕ

Отчет Национального банка Республики Беларусь за 2008 год подготовлен в соответствии со статьей 46 Банковского кодекса Республики Беларусь (далее - Банковский кодекс).

Анализ денежно-кредитных отношений, состояния валютного рынка, платежного баланса, банковского сектора и платежной системы во взаимосвязи с экономическим и социальным развитием страны показывает, что Национальным банком совместно с Правительством Республики Беларусь (далее - Правительство) обеспечено выполнение Основных направлений денежно-кредитной политики Республики Беларусь на 2008 год, утвержденных Указом Президента Республики Беларусь от 30 декабря 2007 г. N 687 (Национальный реестр правовых актов Республики Беларусь, 2008 г., N 5, 1/9276) (далее - Основные направления).

Денежно-кредитная политика проводилась с учетом складывающихся макроэкономических условий и была направлена на достижение важнейших параметров прогноза социально-экономического развития Республики Беларусь, утвержденных Указом Президента Республики Беларусь от 18 декабря 2007 г. N 656 "Об утверждении важнейших параметров прогноза социально-экономического развития Республики Беларусь на 2008 год" (Национальный реестр правовых актов Республики Беларусь, 2007 г., N 304, 1/9228) и предусмотренных в Законе Республики Беларусь от 26 декабря 2007 года "О бюджете Республики Беларусь на 2008 год" (Национальный реестр правовых актов Республики Беларусь, 2008 г., N 4, 2/1400).

В 2008 году обеспечены:

устойчивость курса белорусского рубля по отношению к доллару США;

развитие и укрепление банковской системы страны, выразившиеся в росте ресурсов, нормативного капитала, уровня рентабельности банков, притоке иностранного капитала в банковский сектор, расширении активных операций и улучшении структуры активов банков;

эффективное, надежное и безопасное функционирование платежной системы.

Глава 1 ЭКОНОМИЧЕСКОЕ И ФИНАНСОВОЕ ПОЛОЖЕНИЕ РЕСПУБЛИКИ БЕЛАРУСЬ

1.1. Макроэкономические условия реализации денежно-кредитной политики и развития банковского сектора

Проведение денежно-кредитной политики и развитие банковского сектора во многом определяются эффективностью функционирования всех отраслей экономики и социальной сферы, а также складывающимися макроэкономическими условиями. Макроэкономическая ситуация в 2008 году характеризовалась экономическим ростом, увеличением реальных денежных доходов и занятости населения, объемов внешней торговли и инвестиций в основной капитал, профицитом консолидированного бюджета и более высокой инфляцией (приложение 1.1).

Следует отметить, что начиная с сентября 2008 г. экономическая конъюнктура ежемесячно ухудшалась. Это выразилось прежде всего в снижении спроса на белорусские товары на внешнем рынке вследствие воздействия мирового финансово-экономического кризиса. В IV квартале 2008 г. наблюдалось замедление роста объемов производства и реализации продукции, что оказало негативное влияние на экономическое положение ряда предприятий и ситуацию на валютном рынке, обусловило рост неплатежей и запасов готовой продукции в промышленных организациях.

Объем валового внутреннего продукта (далее - ВВП) в 2008 году составил 128,8 трлн. рублей и увеличился (в сопоставимых ценах) к уровню 2007 года на 10 процентов при прогнозируемом росте на 8 - 9 процентов.

Энергоемкость ВВП снизилась на 8,4 процента (при прогнозе на 7 - 8 процентов).

Рост валового внутреннего продукта обеспечен расширением как внутреннего, так и внешнего спроса, интенсивность которого была более высокой в январе - августе 2008 г.

Объем розничного товарооборота (в сопоставимых ценах) увеличился по сравнению с 2007 годом на 20,5 процента (в 2007 году в сравнении с 2006 годом - на 15,3 процента), реализация платных услуг населению - на 13,9 процента (в 2007 году в сравнении с 2006 годом - на 11,5 процента). Сложившаяся динамика оборота розничной торговли и платных услуг населению обусловлена повышением потребительского спроса, чему способствовали рост реальных денежных доходов и расширение банковского кредитования населения. Реальная заработная плата и реальные денежные доходы населения приросли на 9,9 и 12,7 процента соответственно.

Инвестиции в основной капитал в 2008 году (в сопоставимых ценах) к уровню 2007 года увеличились на 23,1 процента (в 2007 году - на 16,2 процента). Годовой объем инвестиций в основной капитал достиг 35,9 трлн. рублей. В процентах к ВВП удельный вес инвестиций составил 27,9 процента (в 2007 году - 26,8 процента).

Наибольший объем капиталовложений, как и в предыдущем году, обеспечили промышленность, жилищное строительство и сельское хозяйство, доля которых в объеме инвестиций в основной капитал составила 27,7, 17,9 и 14,6 процента соответственно.

Основными источниками финансирования были собственные ресурсы организаций, средства бюджета и кредиты банков, на долю которых приходилось 87,2 процента всех капиталовложений (в 2007 году - 85,7 процента).

Сохранилась тенденция к опережающему росту кредитов банков по сравнению с темпами роста основных источников капитальных вложений.

По данным Национального статистического комитета, общий объем использованных кредитных ресурсов (в сопоставимых ценах) к уровню 2007 года увеличился на 30,6 процента (в 2007 году - на 23,9 процента), в том числе кредитов отечественных банков - на 35,7 процента (в 2007 году - на 23,9 процента).

Объем промышленного производства в отчетном году возрос по сравнению с 2007 годом на 10,8 процента. Производство потребительских товаров увеличилось на 12,1 процента, в том числе продовольственных товаров - на 13,1 процента, непродовольственных - на 11,6 процента. Наиболее высокие темпы прироста объемов выпуска промышленного производства наблюдались в топливной промышленности (11,1 процента), машиностроении и металлообработке, промышленности строительных материалов (10,2 процента в каждой отрасли), а наиболее низкие - в легкой промышленности (0,7 процента).

Производство продукции сельского хозяйства (в сопоставимых ценах) по сравнению с 2007 годом увеличилось на 8,9 процента, в том числе в сельскохозяйственных организациях и крестьянских (фермерских) хозяйствах - на 14 процентов, а в хозяйствах населения - на 0,7 процента.

Объем перевозок грузов организациями транспорта общего пользования увеличился на 6,8 процента против 6,2 процента в 2007 году. При этом объем грузооборота возрос на 5,2 процента (в 2007 году - на 5,5 процента), объем пассажирооборота снизился на 10,6 процента (в 2007 году - на 1,6 процента).

Финансовое состояние организаций характеризовалось ростом реальных объемов продаж и прибыли, увеличением рентабельности реализованной продукции и продаж, снижением количества убыточных организаций.

Выручка от реализации продукции, товаров, работ, услуг организаций в текущих ценах составила 271,5 трлн. рублей и увеличилась на 33 процента при росте средних цен в экономике (дефлятор ВВП) на 20,5 процента. Вследствие негативного воздействия глобального финансово-экономического кризиса в декабре по сравнению с августом объем продаж снизился на 13,9 процента, чистая прибыль - на 78,8 процента, рентабельность реализованной продукции уменьшилась на 11,4 процентного пункта (до 6,6 процента), рентабельность продаж - на 4,6 процентного пункта (до 4 процентов).

Наблюдалась значительная дифференциация финансовых показателей организаций различных отраслей экономики. В результате опережающего роста прибыли от реализации продукции (155,7 процента) по сравнению с увеличением себестоимости реализованной продукции (129,2 процента) рентабельность реализованной продукции, работ, услуг увеличилась с 11,8 процента в 2007 году до 14,2 процента в 2008 году, в том числе в промышленности - с 12,9 до 15,3 процента, строительстве - с 9,9 до 11,7 процента, сельском хозяйстве - с 0,8 до 8,4 процента, торговле и общественном питании - с 17,1 до 20,8 процента, на транспорте - с 15,9 до 16 процентов. Снижение рентабельности отмечено в электроэнергетике (на 1,8 процентного пункта), черной металлургии (на 1,5 процентного пункта), машиностроении и металлообработке (на 2,2 процентного пункта), пищевой промышленности (на 4 процентных пункта), лесной, деревообрабатывающей и целлюлозно-бумажной промышленности (на 1,4 процентного пункта), связи (на 2,4 процентного пункта) и жилищно-коммунальном хозяйстве (на 0,6 процентного пункта).

Доля организаций, получивших чистый убыток, в их общем количестве составила 4,8 процента против 6,3 процента в 2007 году, а доля нерентабельных - 14,7 и 19,9 процента соответственно.

Вследствие опережающего роста денежных средств на счетах организаций (137,5 процента) по сравнению с ростом просроченной кредиторской задолженности (123,1 процента) текущая платежеспособность повысилась с 156,9 процента на 1 января 2008 г. до 175,2 процента на 1 января 2009 г. Вместе с тем произошло снижение текущей платежеспособности в организациях промышленности с 199,8 до 186 процентов.

Численность безработных, официально зарегистрированных в органах государственной службы занятости, на конец декабря 2008 г. составила 37,3 тыс. человек и снизилась по сравнению с началом 2008 года на 6,8 тыс. человек (на 15,4 процента). Уровень зарегистрированной безработицы составил 0,8 процента от экономически активного населения (на конец декабря 2007 г. - 1 процент). В режиме вынужденной неполной занятости в 2008 году работало 140,9 тыс. человек, или 4 процента среднемесячной численности (в 2007 году - 3,4 процента).

Численность занятых в экономике в отчетном году увеличилась по сравнению с 2007 годом на 0,6 процента.

В республиканский бюджет поступило 49,05 трлн. рублей (105,7 процента годового плана, утвержденного Законом Республики Беларусь "О бюджете Республики Беларусь на 2008 год"), в консолидированный - 65,66 трлн. рублей (105,2 процента годового плана).

В 2008 году общий уровень централизации финансовых ресурсов в бюджете (без учета недоимки) увеличился до 51 процента (в 2007 году - 49,6 процента). При этом отношение недоимки к ВВП сократилось с 0,2 до 0,05 процента. Основным фактором роста уровня централизации финансовых ресурсов явилось значительное увеличение поступлений налоговых доходов от внешнеэкономической деятельности.

Расходы республиканского бюджета составили 48,13 трлн. рублей (37,4 процента к ВВП и 96,7 процента годового плана), консолидированного бюджета - 63,81 трлн. рублей (49,5 процента к ВВП и 95,5 процента годового плана).

Расходы на социально-культурную сферу и социальную политику были приоритетными в реализации бюджетно-налоговой политики. Объем средств, направленных на финансирование социально-культурной сферы (здравоохранение, физическая культура, спорт, культура и средства массовой информации, образование, социальная политика), составил 29,3 трлн. рублей, или 45,9 процента от всех расходов консолидированного бюджета (за 2007 год - соответственно 24 трлн. рублей, или 50,4 процента). В отчетном году сохранилось неравномерное расходование бюджетных средств по кварталам (приложение 1.2).

Консолидированный бюджет в 2008 году исполнен с профицитом, составившим 1,4 процента к ВВП (1,85 трлн. рублей) при 0,4 процента к ВВП (0,42 трлн. рублей) по итогам работы за 2007 год.

На 1 января 2009 г. внутренний государственный долг составил 8,58 трлн. рублей и за отчетный год возрос на 2,45 трлн. рублей (на 40 процентов) (приложение 1.3). Его прирост к ВВП (1,9 процента) не превысил параметр, установленный Законом Республики Беларусь "О бюджете Республики Беларусь на 2008 год" (3 процента к ВВП).

В структуре внутреннего государственного долга на 1 января 2009 г. государственные ценные бумаги составили 5,4 трлн. рублей (62,9 процента от общего объема). Объем кредитов, выданных под гарантии Правительства, на 1 января 2009 г. достиг 2,65 трлн. рублей и увеличился с начала года на 819,7 млрд. рублей, а его доля в общем объеме внутреннего государственного долга - 30,8 процента.

Депозиты Правительства на счетах, открытых в Национальном банке, за 2008 год снизились на 166,6 млрд. рублей (на 2,9 процента) и на 1 января 2009 г. составили 5,67 трлн. рублей. При этом рублевые депозиты возросли на 1,34 трлн. рублей и достигли 1,61 трлн. рублей, а валютные депозиты уменьшились на 1,5 трлн. рублей и составили 4,07 трлн. рублей (приложение 1.4).

Прирост индекса потребительских цен в отчетном году составил 13,3 процента (декабрь к декабрю), в 2007 году - 12,1 процента, в 2006 году - 6,6 процента (приложение 1.5).

Ускорение инфляционных процессов было вызвано прежде всего увеличением издержек производства, обусловленным ростом цен на импортируемые сырье и материалы, в том числе энергоносители, металлы, прочую промежуточную продукцию.

Инфляционным процессам также способствовали увеличение бюджетных расходов и объема банковских кредитов физическим лицам, изменение конъюнктуры на мировом рынке продовольствия в первом полугодии 2008 г.

Базовая инфляция (за исключением влияния изменения цен и тарифов на товары и услуги, напрямую регулируемых государством, а также цен, подверженных сезонным колебаниям) составила 11,8 процента (в 2007 году - 10,2 процента).

Прирост индекса цен на продовольственные товары, как и в 2007 году, достиг 15,9 процента. Преимущественно росли административно регулируемые цены и цены, динамика которых зависит от ситуации на внешних рынках. Так, существенно выросли цены на муку пшеничную (на 33 процента), крупу и бобовые (на 28 процентов), макаронные изделия, молоко и молочные продукты (на 25,3 процента), а также мясо и мясные продукты (на 19,7 процента), хлеб и хлебобулочные изделия (на 18,1 процента).

В 2008 году прирост индекса цен на непродовольственные товары составил 6,8 процента (в 2007 году - 5,9 процента). В наибольшей степени подорожали медикаменты (на 16,5 процента), моющие средства (на 15 процентов), письменные принадлежности (на 13 процентов) и строительные материалы (на 11 процентов).

Насыщенность рынка, а также достижение большинством производителей непродовольственных товаров предела конкурентоспособности по цене с импортными товарами обусловили в целом более низкие темпы роста цен на них. Однако, как и в случае с продовольственными товарами, среди непродовольственных товаров наибольший рост цен отмечался на импортируемые товары.

Тарифы на услуги в отчетном году увеличились на 16,2 процента (в 2007 году - на 10,5 процента). Наиболее существенно выросли тарифы на услуги автомобильного транспорта пригородного и международного сообщения (на 27,6 процента), жилищно-коммунального хозяйства (на 27,5 процента), а также на санаторно-оздоровительные услуги (на 27,3 процента). Рост тарифов на данные услуги во многом был связан с ростом издержек на их оказание и повышением уровня возмещения затрат населением.

Цены производителей промышленной продукции увеличились на 14,2 процента при 16,8 процента в 2007 году. При этом цены на средства производства выросли на 10,6 процента, цены на промежуточные товары - на 14,5 процента, цены на потребительские товары - на 15 процентов.

1.2. Финансовый сектор

Среди институтов финансового посредничества Республики Беларусь (банки, небанковские кредитно-финансовые, страховые, лизинговые и другие финансовые организации) банки играют доминирующую роль на рынке финансовых услуг.

1.2.1. Банковский сектор

1.2.1.1. Институциональные характеристики

На 1 января 2009 г. банковский сектор включал 31 банк. Его филиальная сеть за отчетный год сократилась с 365 до 323 филиалов, что обусловлено оптимизацией банками их региональных структур, ликвидацией убыточных филиалов, переходом на современные технологии управления.

На территории Республики Беларусь находились 8 представительств иностранных банков, в том числе Российской Федерации, Литвы, Латвии, Германии, а также представительство Межгосударственного банка.

Иностранный капитал присутствовал в уставных фондах 25 банков, в 8 из которых он составлял 100 процентов.

В 2008 году зарегистрировано 4 банка, из них 3 банка с преобладающим участием иностранного капитала: ЗАО "Белорусский Банк Малого Бизнеса" (Великобритания, Нидерланды, США и другие инвесторы), ЗАО "Цептер Банк" (Швейцария), ЗАО "ТК Банк" (Иран).

В стадии банкротства или ликвидации находились ОАО "Джем-Банк" и ОАО "МБЭС-Банк". Были ликвидированы и исключены из Единого государственного регистра юридических лиц и индивидуальных предпринимателей ОАО "Белорусский Биржевой Банк", ОАО "ИнвестПромБанк".

Характерными особенностями институционального развития банков в 2008 году явились:

увеличение доли нерезидентов в совокупном уставном фонде банков с 9,8 до 17 процентов. При этом количество банков, контролируемых иностранным капиталом, увеличилось с 16 до 20, их удельный вес в активах банковского сектора возрос с 19,7 до 20,8 процента, в совокупном нормативном капитале - с 16,9 до 21,5 процента. В уставных фондах белорусских банков участвует капитал из России, Кипра, Австрии, Украины, Великобритании, Нидерландов, Швейцарии, Люксембурга, Казахстана, Латвии, Ирана, Ирландии и других стран;

снижение доли резидентов негосударственной формы собственности в совокупном уставном фонде банковского сектора с 3,9 до 2,5 процента. Число банков с преобладающим участием в уставном фонде резидентов негосударственной формы собственности осталось на уровне 2007 года - 6, удельный вес этих банков в активах банковского сектора снизился с 3,7 до 1,5 процента, в совокупном капитале - с 4,2 до 2,3 процента;

уменьшение доли государственных органов и юридических лиц, основанных на государственной форме собственности, в совокупном уставном фонде банковского сектора на 5,7 процентного пункта (до 80,6 процента). Количество банков с преобладающим участием в уставном фонде государственных органов и юридических лиц, основанных на государственной форме собственности, осталось неизменным - 5. Их доля в активах банковского сектора возросла с 76,5 до 77,7 процента, в совокупном капитале снизилась с 78,9 до 76,2 процента.

1.2.1.2. Структура активов и пассивов банков

В отчетном году продолжился рост пассивов и активов банков при изменении их структуры. Сохранилась определяющая роль внутренних источников роста в расширении пассивов банков при увеличении внешнего инвестирования. Банки стали активнее аккумулировать свободные денежные средства и направлять их на кредитование экономики.

Отмечался рост важнейших макроэкономических показателей банковского сектора в среднегодовом исчислении по отношению к ВВП:

пассивов (активов) банков - с 35,2 до 39,7 процента;

требований банков к экономике - с 25,8 до 29,1 процента;

нормативного капитала - с 5,77 до 5,82 процента;

уставных фондов - с 4,01 до 4,03 процента (приложение 1.6).

Пассивы банковского сектора (с учетом ликвидируемых банков) за отчетный год возросли на 21,37 трлн. рублей, или на 51,3 процента (за 2007 год - на 43,8 процента), и на 1 января 2009 г. составили 63,06 трлн. рублей (приложение 1.7). Основная их часть (77,2 процента) сформирована ОАО "АСБ Беларусбанк", ОАО "Белагропромбанк", ОАО "БПС-Банк" и ОАО "Белинвестбанк", в уставных фондах которых доля государства составляет более 50 процентов (далее - государственные банки).

Формирование пассивов банков обеспечивалось преимущественно резидентами, удельный вес средств которых в приросте привлеченных средств банков за 2008 год составил 72,8 процента, в объеме пассивов на 1 января 2009 г. - 69,2 процента (на 1 января 2008 г. - 67,3 процента).

Среди резидентов определяющая роль в формировании объема пассивов банков принадлежала средствам юридических и физических лиц (доля в обязательствах банков на 1 января 2009 г. - 41,6 процента). Их удельный вес за 2008 год сократился на 6,7 процентного пункта, в том числе 4,4 процентного пункта пришлось на средства населения, 2,3 процентного пункта - на снижение удельного веса юридических лиц (приложение 1.8).

На 1 января 2009 г. средства физических лиц составили 13,27 трлн. рублей (21 процент пассивов банков) и за отчетный год увеличились на 2,65 трлн. рублей (на 24,9 процента), обеспечив 12,4 процента прироста привлеченных банковским сектором средств. На динамику и структуру депозитов населения, составивших 99,9 процента привлеченных средств физических лиц, оказали влияние рост инфляционных и девальвационных ожиданий населения в IV квартале 2008 г. и изменение предпочтений в выборе валюты сбережений. В результате депозиты населения выросли на 2,69 трлн. рублей (на 25,5 процента), в том числе рублевые - на 0,95 трлн. рублей (на 13,9 процента), валютные - на 754,2 млн. долларов США (на 42,9 процента). При этом в структуре депозитов физических лиц сохранилось преобладание средств в национальной валюте (58,3 процента). В составе средств физических лиц объем сберегательных сертификатов сократился на 80,5 процента.

На 1 января 2009 г. на государственные банки приходилось 85,2 процента средств физических лиц, размещенных в банках республики (на 1 января 2008 г. - 87 процентов). Доминирующее положение на рынке депозитов населения занимало ОАО "АСБ Беларусбанк", в котором было сконцентрировано 58,9 процента средств физических лиц, привлеченных банками страны (на начало 2008 года - 60,6 процента).

Объем средств юридических лиц возрос на 3,43 трлн. рублей (на 36,1 процента), составив 12,95 трлн. рублей (20,5 процента в структуре пассивов банков и 16,1 процента в их приросте).

Наибольший вклад в прирост пассивов банковского сектора за отчетный год внесли Правительство и местные органы управления и самоуправления, обеспечив 33,2 процента прироста обязательств банков. Доля их средств в структуре пассивов банков возросла на 7,2 процентного пункта до 19,2 процента, а объем увеличился в 2,4 раза и на 1 января 2009 г. составил 12,08 трлн. рублей. Столь существенное увеличение средств Правительства и местных органов управления и самоуправления связано с финансовой поддержкой государством банков в условиях дефицита ликвидности.

Несмотря на активную работу банков по привлечению иностранных инвестиций, в связи с ухудшением возможности получения кредитных ресурсов на международном межбанковском рынке прирост иностранных обязательств банковского сектора во втором полугодии 2008 г. прекратился. В отчетном году средства нерезидентов росли менее интенсивно, чем в 2007 году (на 26,8 и 81 процент соответственно), обеспечив только 6,7 процента прироста пассивов банков. В привлеченных банками ресурсах доля средств нерезидентов сократилась на 2,1 процентного пункта и на 1 января 2009 г. составила 10,7 процента.

Прочие пассивы банков возросли на 52,8 процента, составив 20,5 процента в приросте всех привлеченных средств за 2008 год. Прирост данного показателя был обусловлен главным образом увеличением доли государства в уставных фондах государственных банков. Общий объем инвестиций государства в уставные фонды этих банков составил 3,1 трлн. рублей.

В целом в банковском секторе в пассивах банков преобладали средства в национальной валюте. Удельный вес денежных средств в белорусских рублях на 1 января 2009 г. составил 70,2 процента (на начало 2008 года - 63,5 процента), в государственных банках - 78,5 и 71,7 процента соответственно. В привлеченных средствах частных банков доминировали средства в иностранной валюте (57,9 процента), сократившиеся за 2008 год на 4,5 процентного пункта.

Отношение активов банков к ВВП повысилось на конец 2008 года до 49 процентов против 42,9 процента на начало года.

Основным направлением размещения средств банков являлись кредиты юридическим и физическим лицам (приложения 1.9 и 1.10). На долю требований банков к данной категории заемщиков пришлось 77,4 процента прироста активных операций банковского сектора за 2008 год. На 1 января 2009 г. удельный вес данного показателя составил 74,5 процента активов, увеличившись за отчетный год на 1,5 процентного пункта. В составе размещенных банками средств доля кредитов экономике возросла на 1,5 процентного пункта (до 71 процента).

Требования банков к экономике увеличились на 16,61 трлн. рублей (на 54,5 процента) и на 1 января 2009 г. достигли 47,11 трлн. рублей (при предусмотренном в Основных направлениях показателе 36 - 41 процент). В национальной валюте требования возросли на 13,26 трлн. рублей (на 70,9 процента) и сложились в объеме 31,96 трлн. рублей, в иностранной валюте - на 1,4 млрд. долларов США (на 25,5 процента) и 6,89 млрд. долларов США соответственно (приложение 1.11). Прирост требований банков к экономике в национальной и иностранной валютах в реальном выражении в среднем за 2008 год по отношению к 2007 году составил 24,6 процента (в белорусских рублях - 27 процентов) при увеличении реального ВВП на 10 процентов. Отношение требований банков к экономике на 1 января 2009 г. к ВВП увеличилось до 36,6 процента против 31,4 процента на начало 2008 года.

За отчетный год задолженность секторов экономики по банковским кредитам возросла на 15,79 трлн. рублей (на 54,5 процента) и на 1 января 2009 г. достигла 44,77 трлн. рублей, в том числе в национальной валюте - соответственно на 12,86 трлн. рублей (на 71,2 процента) и 30,93 трлн. рублей, в иностранной валюте - на 1,21 млрд. долларов США (на 23,9 процента) и 6,29 млрд. долларов США. В кредитах, выданных банками на 1 января 2009 г., доминировали кредиты в белорусских рублях (69,1 процента против 62,4 процента на начало 2008 года). Отношение кредитов банков экономике на 1 января 2009 г. к ВВП увеличилось с 29,8 до 34,8 процента.

В структуре кредитных вложений банков основной удельный вес (72,8 процента) заняли долгосрочные кредиты, в которых 70,1 процента составили кредиты в национальной валюте.

На 1 января 2009 г. в размещенных банками средствах преобладали требования к юридическим лицам (54,3 процента против 53,6 процента на начало 2008 года). В приросте размещенных средств доля указанных требований составила 55,7 процента. Объем требований к юридическим лицам за отчетный год возрос на 11,9 трлн. рублей (на 53,3 процента), достигнув 34,23 трлн. рублей. Доминирующая их часть (65,4 процента) была сформирована в белорусских рублях.

За 2008 год банки выдали кредитов в национальной и иностранной валютах на сумму 67,14 трлн. рублей, что на 21,33 трлн. рублей (на 46,6 процента) больше, чем в 2007 году. Долгосрочных кредитов выдано на сумму 19,72 трлн. рублей, что на 0,92 трлн. рублей (на 4,9 процента) больше показателя 2007 года. Среди юридических лиц по видам деятельности наиболее интенсивно происходило кредитование сельского хозяйства (на 60,3 процента больше, чем в 2007 году), строительства (на 57,7 процента), промышленности (на 40,3 процента), торговли и общественного питания (на 38,7 процента).

В соответствии с данными отчетности по капитальному строительству Национального статистического комитета в 2008 году в основной капитал было инвестировано кредитных ресурсов на сумму 7,5 трлн. рублей (20,8 процента от общего объема капитальных вложений против 20,1 процента в 2007 году). При этом объем кредитов, выданных банками страны, достиг 7,3 трлн. рублей (20,2 процента от общего объема капитальных вложений против 18,3 процента в 2007 году), а кредитов иностранных банков - 0,2 трлн. рублей (0,6 и 1,8 процента соответственно). В Основных направлениях потребность в инвестиционном кредитовании предусматривалась в размере 5,2 - 5,7 трлн. рублей. Кредиты, освоенные в жилищном строительстве, в объеме инвестиционных кредитов составили 39 процентов (в 2007 году - 38,1 процента).

Банки принимали активное участие в кредитной поддержке организаций в ходе реализации отдельных государственных программ и мероприятий. На цели, определенные в государственных программах, банки выдали кредитов в объеме 11,5 трлн. рублей, что на 88,7 процента больше, чем в 2007 году.

Значительный объем средств направлялся банками на кредитование физических лиц. Требования к населению на начало 2009 года достигли 12,72 трлн. рублей и увеличились на 4,64 трлн. рублей (на 57,5 процента), составив 21,7 процента в приросте и 20,2 процента в структуре активов банков.

Получил дальнейшее развитие рынок банковского потребительского кредитования. На 1 января 2009 г. задолженность физических лиц по потребительским кредитам банков сформировалась в объеме 5,75 трлн. рублей и за 2008 год возросла на 65,5 процента.

Задолженность физических лиц по кредитам на финансирование строительства и приобретения жилья на начало 2009 года достигла 6,7 трлн. рублей (в том числе по льготным кредитам - 4,69 трлн. рублей). Льготирование процентных ставок осуществлялось за счет бюджетных средств.

1.2.1.3. Эффективность и устойчивость банковского сектора

Основные качественные характеристики работы банковского сектора свидетельствуют об устойчивости его развития.

Объем нормативного капитала банков на 1 января 2009 г. составил 11,31 трлн. рублей, увеличившись за отчетный год на 73,3 процента (при прогнозе в соответствии с Основными направлениями 17 - 21 процент). Одним из главных источников прироста нормативного капитала за 2008 год стало увеличение совокупного уставного фонда банковского сектора до 8,68 трлн. рублей (на 91,9 процента).

Прибыль банков составила 729,8 млрд. рублей, что в 1,2 раза больше полученной за 2007 год. Определяющим фактором роста прибыли явилось увеличение объема активных операций.

Показатели рентабельности банковского сектора по итогам работы за 2008 год сложились на уровне:

рентабельность активов банковского сектора - 1,4 процента, что на 0,3 процентного пункта ниже, чем в 2007 году;

рентабельность нормативного капитала банковского сектора - 9,6 процента (при прогнозе в соответствии с Основными направлениями не менее 8 процентов), что на 1,1 процентного пункта ниже по сравнению с 2007 годом.

Снижение показателей рентабельности в ноябре - декабре 2008 г. было обусловлено двумя основными факторами:

значительным ростом капитала и активов банковского сектора, в том числе в связи с увеличением размеров вкладов государства в уставные фонды государственных банков;

принятым решением о необходимости формирования специального резерва на покрытие возможных убытков по активам, подверженным кредитному риску (активам, классифицированным по I группе риска), что повлекло существенное снижение финансовых результатов.

За отчетный год убыток по итогам работы имели ЗАО "Белорусский Банк Малого Бизнеса" и ЗАО "ТК Банк".

Безопасность функционирования банков на 1 января 2009 г. характеризовалась следующими параметрами:

достаточность нормативного капитала банков (отношение собственных средств (капитала) к общей сумме активов и внебалансовых обязательств, оцененных по уровню риска) - 21,8 процента (при установленном минимальном пруденциальном нормативе для отдельного банка 8 процентов);

отношение ликвидных активов к суммарным активам - 23,2 процента (при установленном нормативе не менее 20 процентов), что выше уровня 2007 года на 0,6 процентного пункта;

краткосрочная ликвидность (отношение фактической ликвидности к требуемой) - 2,3 (при установленном нормативе не менее 1), что выше уровня 2007 года на 0,3;

мгновенная ликвидность (отношение активов до востребования к пассивам до востребования) - 108,8 процента (при установленном нормативе не менее 20 процентов), что выше уровня 2007 года на 4,8 процентного пункта;

текущая ликвидность (отношение текущих активов к текущим пассивам) - 102 процента (при установленном нормативе не менее 70 процентов), что выше уровня 2007 года на 3,2 процентного пункта.

Национальным банком проводилась системная работа по мониторингу и контролю за качеством активов и кредитной задолженности банков.

Вопросы состояния кредитных портфелей банков ежеквартально рассматривались на заседаниях Комитета по обеспечению стабильности банковской системы Национального банка.

Основное внимание при проведении комплексных проверок уделялось деятельности банков по обеспечению ликвидного функционирования и поддержанию адекватного уровня кредитного риска.

Одновременно банками совместно с правоохранительными органами и органами государственного управления предпринимались необходимые меры по погашению проблемной задолженности, поддержанию ее доли в допустимых пределах и предупреждению ее возникновения.

За 2008 год удельный вес проблемной задолженности (пролонгированной и просроченной) в задолженности клиентов и банков по кредитам и иным активным операциям сократился на 0,1 процентного пункта (до 0,6 процента), что на 1,4 процентного пункта ниже параметра, рекомендованного в Основных направлениях (не более 2 процентов).

Активы, подверженные кредитному риску, за 2008 год увеличились на 53,7 процента (за 2007 год - на 47,5 процента), проблемные активы (активы, классифицированные по III, IV и V группам риска) - на 34,5 процента (за 2007 год - на 0,2 процента). Доля проблемных активов банков в активах, подверженных кредитному риску, за отчетный год снизилась с 1,92 до 1,68 процента при рекомендованном в Основных направлениях размере не более 4 процентов.

В 2008 году в активах, подверженных кредитному риску, доминировали кредитная задолженность юридических лиц (кроме банков), кредиты физическим лицам, средства, размещенные в банках.

1.2.2. Финансовые рынки

1.2.2.1. Валютный рынок

Конъюнктура внутреннего валютного рынка определялась состоянием платежного баланса.

Оборот внутреннего валютного рынка по сравнению с 2007 годом увеличился на 88,9 процента и достиг 100,3 млрд. долларов США, в том числе оборот внебиржевого рынка - на 109,6 процента (68,1 млрд. долларов США), биржевого - на 74,1 процента (18,7 млрд. долларов США). Значительное увеличение емкости валютного рынка вызвано ростом операций резидентов - юридических лиц, населения и банков при незначительном росте операций нерезидентов (приложение 1.12).

Предложение иностранной валюты юридическими лицами - резидентами увеличилось на 30,5 процента и составило 19,5 млрд. долларов США, спрос - на 57,6 процента и 23,4 млрд. долларов США соответственно. В результате превышения темпов роста покупки иностранной валюты над темпами роста ее продажи, обусловленного нарастанием дефицита внешней торговли, чистая покупка иностранной валюты юридическими лицами - резидентами сложилась на уровне 3,8 млрд. долларов США против чистой продажи в объеме 0,1 млрд. долларов США в 2007 году.

Предложение иностранной валюты населением возросло на 41,6 процента и равнялось 6,9 млрд. долларов США, спрос - на 41 процент и 7,5 млрд. долларов США соответственно. Таким образом, в 2008 году чистый спрос населения на иностранную валюту составил 0,6 млрд. долларов США против 0,4 млрд. долларов США в 2007 году. Повышение чистого спроса населения на иностранную валюту было обусловлено в первую очередь его значительным увеличением в конце 2008 года вследствие роста девальвационных ожиданий и частичного перевода сбережений в иностранную валюту.

Операции нерезидентов на внутреннем валютном рынке в отчетном году характеризовались увеличением предложения на 7,7 процента (до 2,4 млрд. долларов США) при снижении спроса на 2,3 процента (до 2,5 млрд. долларов США). Чистый спрос нерезидентов на иностранную валюту уменьшился в 8 раз (с 262,6 до 31,9 млн. долларов США), что связано с сокращением использования белорусских рублей во внешнеторговых операциях и конвертации остатков белорусских рублей на счетах нерезидентов в свободно конвертируемую валюту (далее - СКВ).

В отчетном году банки-резиденты на чистой основе реализовали иностранной валюты на сумму 155,1 млн. долларов США против 224 млн. долларов США в 2007 году.

Большинство операций на валютном рынке (58,2 процента) осуществлялось в долларах США. Однако по сравнению с 2007 годом доля этой валюты сократилась на 9,9 процентного пункта при росте удельного веса евро с 13,4 до 26,4 процента. Доля российского рубля на валютном рынке Республики Беларусь уменьшилась с 18 до 15 процентов.

Объем операций с другими иностранными валютами оставался незначительным. Их доля составила 0,4 процента, снизившись на 0,2 процентного пункта по сравнению с уровнем 2007 года.

1.2.2.2. Рынок межбанковских кредитов

В 2008 году межбанковские кредиты в национальной валюте оставались одним из основных инструментов регулирования ликвидности банков. Участниками данного сегмента денежного рынка выступали 30 банков-резидентов и банки-нерезиденты. Национальный банк оказывал на него корректирующее воздействие.

На 1 января 2009 г. на межбанковские кредиты (не включая сделок РЕПО) приходилось 2,8 процента общих рублевых активов и 3,8 процента общих рублевых пассивов банков (на 1 января 2008 г. - 2,7 и 3,4 процента соответственно). Рублевый межбанковский рынок кредитов (далее - МБК) за 2008 год не претерпел значительных изменений: объем однодневных межбанковских кредитов составлял более 80 процентов, объем сделок - 39,4 трлн. рублей (в 2007 году - 37,6 трлн. рублей).

В 2008 году продолжилось развитие обеспеченного сегмента рублевого межбанковского рынка: привлечение-размещение ресурсов банками посредством сделок РЕПО. Среднедневной остаток задолженности по сделкам РЕПО составил около 287 млрд. рублей (в 2007 году - 95,1 млрд. рублей, в 2006 году - 37,1 млрд. рублей).

Доля сделок с банками-нерезидентами на МБК в 2008 году оставалась небольшой и составила 1 процент (в 2007 году - 0,7 процента).

В I - III кварталах 2008 г. ситуация на МБК развивалась на фоне избыточной ликвидности в банковской системе. Операции Национального банка по ее изъятию позволяли удерживать процентную ставку по однодневному рублевому межбанковскому кредиту на уровне, близком к ставке рефинансирования.

Ситуация на МБК, сложившаяся в IV квартале 2008 г., отражала воздействие неблагоприятных внешнеэкономических факторов и развивалась под влиянием значительного дефицита ликвидности. Национальным банком были предприняты меры по ужесточению денежно-кредитной политики. Процентная ставка по однодневному рублевому межбанковскому кредиту, являющаяся операционной целью процентной политики Национального банка, удерживалась на уровне, близком к верхнему пределу, задаваемому постоянно доступными операциями поддержки ликвидности.

В целом процентная ставка по однодневному рублевому межбанковскому кредиту находилась в рамках диапазона, задаваемого процентными ставками по постоянно доступным инструментам (кредит овернайт, операции СВОП и депозиты). Внутри него уровень процентных ставок сглаживался проводимыми Национальным банком аукционными операциями регулирования ликвидности (приложение 1.13).

1.2.2.3. Рынок государственных ценных бумаг

В отчетном периоде на первичном рынке размещено государственных краткосрочных облигаций (далее - ГКО) и государственных долгосрочных облигаций (далее - ГДО) в национальной валюте фактически на 3,19 трлн. рублей, что на 49,8 процента больше, чем в 2007 году (приложение 1.14). Произведено погашение ГКО и ГДО по фактической стоимости на сумму 1,45 трлн. рублей. В результате на 1 января 2009 г. объем ГКО и ГДО в обращении по сравнению с началом 2008 года увеличился на 1,75 трлн. рублей (на 45,7 процента) и достиг 5,58 трлн. рублей по номиналу, в том числе ГКО - на 0,19 трлн. рублей, ГДО - на 5,39 трлн. рублей. Государственные ценные бумаги, номинированные в иностранной валюте, не размещались.

За 2008 год разница между суммой фактического привлечения и суммой фактического погашения государственных ценных бумаг составила 1,74 трлн. рублей. При этом требования банков к Правительству, выраженные в ценных бумагах, возросли на 1,84 трлн. рублей по балансовой стоимости (на 73,3 процента) и на 1 января 2009 г. составили 4,36 трлн. рублей.

Средняя доходность первичного рынка государственных облигаций (без учета выпусков, размещенных путем прямой продажи Министерством финансов) в белорусских рублях сложилась на уровне 10,3 процента годовых и по сравнению с 2007 годом снизилась на 0,5 процентного пункта.

Следует отметить, что вследствие преобладания удельного веса ГДО над ГКО увеличился средний срок обращения бумаг, размещаемых на первичном рынке государственных облигаций, номинированных в белорусских рублях, что является положительным сигналом для инвесторов. В 2008 году он составил 454 дня (в 2007 году - 414 дней).

На вторичном рынке суммарный объем торгов государственными ценными бумагами на ОАО "Белорусская валютно-фондовая биржа" (без учета выпусков, размещенных путем прямой продажи Министерством финансов) достиг 17,02 трлн. рублей. Более чем двукратное превышение уровня 2007 года обусловлено прежде всего более высокой деловой активностью в отчетном периоде (приложение 1.15).

В биржевой системе заключено около 10,3 тыс. сделок (в 2007 году - 7,67 тыс. сделок).

Средневзвешенная доходность по сделкам "до погашения" сложилась на уровне 10,3 процента годовых (за 2007 год - 10,6 процента годовых), в том числе с ГКО - 10,4 процента годовых, с процентными ГДО - 10,3 процента годовых, с дисконтными ГДО - 10,1 процента годовых.

Средневзвешенная ставка РЕПО с ГКО составила 11 процентов годовых, с процентными ГДО - 12,5 процента годовых, с дисконтными ГДО - 12,3 процента годовых.

На 1 января 2009 г. к участию во вторичных торгах по государственным ценным бумагам были допущены 26 банков и 12 небанковских профессиональных участников рынка ценных бумаг. К обращению на ОАО "Белорусская валютно-фондовая биржа" допущено 5 выпусков ГКО с дисконтным доходом, 74 выпуска ГДО с процентным доходом, 20 выпусков ГДО с дисконтным доходом.

1.2.2.4. Корпоративные ценные бумаги

В отчетном году банки продолжили эмиссию своих ценных бумаг. Национальным банком согласовано 62 выпуска облигаций банков на сумму 1502 млрд. рублей, 28 млн. евро и 126 млн. долларов США, из них:

облигаций, обеспеченных обязательствами по возврату основной суммы долга и уплате процентов по предоставленным ими кредитам на строительство, реконструкцию или приобретение жилья под залог недвижимости, - 13 выпусков с объемом эмиссии 297 млрд. рублей;

облигаций, выпущенных в соответствии с подпунктом 1.8 пункта 1 Указа Президента Республики Беларусь от 28 апреля 2006 г. N 277 "О некоторых вопросах регулирования рынка ценных бумаг" (Национальный реестр правовых актов Республики Беларусь, 2006 г., N 71, 1/7529), размер эмиссии по которым не должен превышать 80 процентов нормативного капитала банка, - 49 выпусков на сумму 1205 млрд. рублей, 28 млн. евро и 126 млн. долларов США.

Государственными банками осуществлялась открытая продажа облигаций собственной эмиссии физическим лицам. Объем привлеченных ресурсов от продажи банками облигаций физическим лицам по сравнению с 2007 годом увеличился на 46,3 процента. Всего посредством размещения облигаций (в рублевом эквиваленте) банками привлечено 127,6 млрд. рублей. Денежные средства, полученные от размещения облигаций, были направлены на кредитование строительства жилья и финансирование долгосрочных инвестиционных проектов.

В отчетном периоде объем акций, эмитированных банками, составил 3,89 трлн. рублей (в 2007 году - 799,7 млрд. рублей), в том числе открытыми акционерными обществами - 3,68 трлн. рублей (в 2007 году - 738,1 млрд. рублей), закрытыми акционерными обществами - 214,6 млрд. рублей (в 2007 году - 61,6 млрд. рублей). Банками осуществлено 27 выпусков акций (в 2007 году - 21), в том числе открытыми акционерными обществами - 11 выпусков (в 2007 году - 12), закрытыми акционерными обществами - 16 выпусков (в 2007 году - 9).

Объем эмиссии акций акционерных обществ составил 14,7 трлн. рублей (в 2007 году - 3 трлн. рублей). На 1 января 2009 г. стоимость акций, находящихся в обращении, равнялась 31,2 трлн. рублей (на 1 января 2008 г. - 16,75 трлн. рублей) (приложение 1.16).

Развитию в 2008 году рынка корпоративных ценных бумаг и привлечению в него иностранного капитала во многом способствовало принятие постановления Совета Министров Республики Беларусь и Национального банка Республики Беларусь от 21 января 2008 г. N 78/1 "О Программе развития рынка корпоративных ценных бумаг Республики Беларусь на 2008 - 2010 годы" (Национальный реестр правовых актов Республики Беларусь, 2008 г., N 27, 5/26665). На основании указанного нормативного правового акта сняты ограничения на отчуждение акций акционерных обществ, упрощен порядок допуска корпоративных ценных бумаг к обращению на биржевом рынке, уменьшена налоговая нагрузка на их эмиссию и размещение, что в целом содействовало активизации приватизации государственных организаций.

1.3. Платежный баланс и валовой внешний долг

Формирование платежного баланса страны в 2008 году происходило неравномерно. Благоприятное развитие конъюнктуры в первом полугодии сменилось резким снижением внешнего спроса и изменением условий внешней торговли в IV квартале отчетного года, что привело к устойчивому сокращению физических объемов экспорта и ухудшению внешнеторгового сальдо. Кроме того, мировой финансово-экономический кризис оказал негативное влияние на внешнее финансирование и приток капитала по финансовому счету платежного баланса.

Сальдо текущего счета платежного баланса сложилось отрицательным в размере 5 млрд. долларов США (в 2007 году - минус 3 млрд. долларов США). По операциям с капиталом и финансовым операциям в экономику на чистой основе привлечено 3,9 млрд. долларов США, что ниже уровня 2007 года на 26,1 процента (на 5,3 млрд. долларов США). В итоге с учетом статистических расхождений сальдо платежного баланса сформировалось с дефицитом в 1 млрд. долларов США (приложения 1.17 и 1.18). Негативное влияние на общий баланс и счет текущих операций оказала сложившаяся динамика экспортно-импортных операций с товарами и услугами.

Сальдо внешней торговли товарами сложилось отрицательным в размере 6,1 млрд. долларов США, что составило 150,1 процента к уровню 2007 года. При этом прирост отрицательного сальдо на 96,9 процента (около 2 млрд. долларов США) был обеспечен операциями с неэнергетическими товарами. Сальдо внешней торговли энергоносителями практически не изменилось по сравнению с 2007 годом и составило минус 1,8 млрд. долларов США.

Экспорт товаров составил 33 млрд. долларов США, что на 8,7 млрд. долларов США (на 35,8 процента) больше уровня 2007 года. Физический объем экспорта увеличился на 1,7 процента при росте средних цен на 33,3 процента. Экспорт энергетических товаров составил 12,1 млрд. долларов США, что на 46,3 процента выше аналогичного показателя 2007 года. Физические объемы поставок энергоносителей за рубеж в отчетном периоде выросли на 2,5 процента и определили 5,4 процента прироста стоимостных объемов, в то время как 94,6 процента прироста экспорта энергоносителей было обеспечено ростом цен, составившим 142,7 процента.

Экспорт неэнергетических товаров составил 20,9 млрд. долларов США (130,4 процента к уровню 2007 года). Его физический объем возрос на 0,6 процента. Причем если по итогам первого полугодия 2008 г. рост физического объема экспорта неэнергетических товаров составил 110,7 процента к уровню аналогичного периода 2007 года, то в III квартале - 102,5 процента, а в IV квартале - 78,4 процента, что обусловлено резким сокращением внешнего спроса в связи с развитием мирового финансово-экономического кризиса.

Экспорт товаров в Российскую Федерацию возрос на 19,1 процента, в остальные страны СНГ - на 64,2 процента, в страны вне СНГ - на 42 процента при росте средних долларовых цен соответственно на 16,1, 25,3 и 47,7 процента.

Импорт товаров составил 39,2 млрд. долларов США, что на 10,7 млрд. долларов США (на 37,9 процента) больше уровня 2007 года. Его физический объем увеличился на 14,6 процента, а средние цены выросли на 20,1 процента. Прирост объема закупок энергетических товаров составил 36,5 процента прироста всего импорта, промежуточных неэнергетических - 40 процентов, инвестиционных - 9,6 процента, потребительских - 13,9 процента. Рост физических объемов импорта энергоносителей в 2008 году составил 9,4 процента (24,1 процента прироста энергетического импорта), рост средних цен на импортируемые энергоносители - 27,1 процента, что позволило сформировать положительные условия торговли по энергоносителям (112,3 процента).

Импорт неэнергетических товаров составил 25,3 млрд. долларов США (137,2 процента к уровню 2007 года). Его физический объем вырос на 17 процентов. В конце 2008 года темпы роста импорта в натуральных величинах снизились (по итогам IV квартала - 109,5 процента), причем в наибольшей степени это коснулось промежуточных и инвестиционных товаров, в то время как импорт потребительских товаров увеличился. Если в январе - сентябре 2008 г. рост физических объемов импорта потребительских товаров по сравнению с аналогичным периодом 2007 года составил 108,4 процента, то по итогам года - 110,9 процента. Одновременно импорт промежуточных и инвестиционных товаров снизился на 5,1 и 3 процентных пункта соответственно.

Условия внешней торговли, измеряемые соотношением индексов цен экспорта и импорта к уровню соответствующего периода предыдущего года, в целом были благоприятными (111 процентов с учетом энергоносителей, 110,5 процента без учета энергоносителей). Положительные результаты были достигнуты благодаря конъюнктуре, сложившейся в первом полугодии. Однако в IV квартале 2008 г. более быстрое снижение цен экспорта по сравнению с ценами импорта привело к постепенному ухудшению условий торговли.

Положительное сальдо по услугам составило 1,7 млрд. долларов США, увеличившись относительно 2007 года на 32,9 процента в результате опережающего роста объема предоставленных нерезидентам услуг: экспорт услуг возрос на 29,9 процента, импорт - на 28,1 процента. Сальдо по услугам в 2008 году компенсировало 27,2 процента дефицита торгового баланса (в 2007 году - 30,7 процента). Наибольшими темпами роста характеризовался экспорт финансовых (на 251,6 процента), компьютерных и информационных (на 165,6 процента) услуг. Однако по транспортным услугам, составившим 70,2 процента в объеме экспорта и 49,7 процента в объеме импорта, темпы роста импорта превысили темпы роста экспорта (142,8 и 127,3 процента соответственно).

По факторным доходам сложилось отрицательное сальдо в размере 0,8 млрд. долларов США, которое превысило уровень дефицита в 2007 году на 94,6 процента. Чистое поступление по доходам от труда составило 163,8 млн. долларов США, чистые выплаты от операций с инвестициями - минус 953,2 млн. долларов США (в 2007 году - 151,6 и минус 557,3 млрд. долларов США соответственно). Увеличение оттока ресурсов по операциям, связанным с платежами за инвестиции, обусловлено значительным ростом начислений прямым инвесторам (с 434,8 до 682,1 млн. долларов США), а также увеличением процентов по другим видам инвестиций (с 237,4 до 488,1 млн. долларов США).

Сальдо текущих трансфертов (поступления на безвозмездной основе, в том числе денежные переводы физических лиц) сложилось положительным в сумме 192 млн. долларов США, превысив уровень 2007 года на 0,8 процента. При этом в страну поступило 422 млн. долларов США (на 20,5 процента больше, чем в 2007 году), а текущие трансферты, перечисленные нерезидентам, возросли на 44 процента и достигли 230 млн. долларов США.

Дефицит счета текущих операций был профинансирован за счет притока капитала и финансовых ресурсов, составившего 3939,8 млн. долларов США, что на 26,1 процента меньше, чем в 2007 году.

Счет операций с капиталом (капитальные трансферты, покупка-продажа непроизведенных нефинансовых активов) сложился положительным, обеспечив приток капитала в сумме 143,2 млн. долларов США, что на 55,3 процента выше уровня 2007 года. Приток капитала по данной статье связан преимущественно с ввозом денежных средств и имущества мигрантами, въезжающими на территорию Республики Беларусь.

Сокращение притока капитала по финансовому счету платежного баланса на 1,4 млрд. долларов США (на 27,6 процента) связано с уменьшением других инвестиций (коммерческих кредитов, кредитов и займов, средств на счетах и депозитах, наличных денег и прочих) на 1,9 млрд. долларов США (на 53,1 процента) при увеличении прямых инвестиций на 0,4 млрд. долларов США (на 21,1 процента). Более 40 процентов привлеченного капитала было обеспечено поступлением средств от продажи акций ОАО "Белтрансгаз" и ЗАО "Белорусская сеть телекоммуникаций".

Коммерческие (торговые) кредиты в 2008 году составили минус 49,6 млн. долларов США против чистого привлечения в размере 690,2 млн. долларов США в 2007 году. Кредиты и займы сократились почти на 1,5 млрд. долларов США (на 41,1 процента).

Итоговое сальдо платежного баланса сложилось с дефицитом в размере 1002,8 млн. долларов США, в результате чего произошло сокращение валового объема резервных активов относительно начала года.

На 1 января 2009 г. объем долговых обязательств экономики по сравнению с началом 2008 года вырос на 18,6 процента и составил 14,8 млрд. долларов США, что соответствует 24,6 процента к ВВП (приложение 1.19). Доля краткосрочных обязательств в структуре валового внешнего долга снизилась до 53,6 процента против 62,9 процента на 1 января 2008 г., что связано с привлечением ряда долгосрочных кредитов.

Иностранные долговые обязательства нефинансового сектора экономики достигли 7 млрд. долларов США, увеличившись за отчетный период на 3,5 процента. Структура внешнего долга предприятий изменилась несущественно: удельный вес краткосрочного долга составил 77,2 процента против 81,3 процента на 1 января 2008 г. Доля данного сектора в валовом внешнем долге снизилась с 54,3 до 47,4 процента.

Внешний долг банков возрос на 19,8 процента до 3081,1 млн. долларов США, что сопровождалось опережающим ростом долгосрочного внешнего долга и его доли в иностранных обязательствах банков (с 42,3 процента в 2007 году до 51,9 процента в 2008 году). Удельный вес банковского сектора в валовом внешнем долге увеличился на 0,2 процентного пункта, составив 20,8 процента.

Объем долговых обязательств Правительства (без учета иностранных кредитов предприятий под гарантии Правительства) достиг 3588,8 млн. долларов США, что в 1,8 раза больше уровня 2007 года. Привлечение инвестиций практически полностью осуществлялось в форме долгосрочных кредитов. Доля Правительства в совокупном внешнем долге увеличилась в 1,5 раза, составив на 1 января 2009 г. 24,2 процента.

В 2008 году внешний долг органов денежно-кредитного регулирования сократился с 596,2 млрд. долларов США до 429,9 млн. долларов США, что составило 2,9 процента валового внешнего долга.

Отрицательное значение международной инвестиционной позиции Республики Беларусь (иностранные активы минус долговые обязательства) увеличилось на 5,1 млрд. долларов США и на 1 января 2009 г. сложилось в размере 13 млрд. долларов США (на 1 января 2008 г. - 7,9 млрд. долларов США).

Глава 2 ДЕЯТЕЛЬНОСТЬ НАЦИОНАЛЬНОГО БАНКА

2.1. Денежно-кредитная политика

Главной задачей денежно-кредитной политики в 2008 году являлось создание условий для устойчивого экономического роста и выполнения прогнозных показателей социально-экономического развития посредством реализации монетарных целей и задач инструментами денежно-кредитного и валютного регулирования.

В сложных макроэкономических условиях, во многом связанных с нарастанием кризисных явлений на мировых финансовых рынках, оказавших негативное влияние на белорусскую экономику, приоритетная задача денежно-кредитной политики, в особенности во втором полугодии отчетного года, заключалась в реализации ряда мер, направленных на минимизацию последствий глобального финансово-экономического кризиса для финансово-кредитной системы Республики Беларусь, в целях обеспечения устойчивости национальной валюты и финансовой стабильности в целом.

Скоординированные действия Правительства и Национального банка позволили сохранить в республике высокую динамику экономического развития, обеспечить прогнозный уровень курса белорусского рубля к доллару США, устойчивость банковского сектора, эффективное и безопасное функционирование платежной системы.

2.1.1. Курсовая политика

Цель денежно-кредитной политики в 2008 году - защита и обеспечение устойчивости белорусского рубля, в том числе его покупательной способности и курса по отношению к иностранным валютам. Важнейшая роль в достижении указанной цели принадлежала курсовой политике.

Курсовая политика в отчетном периоде была направлена прежде всего на обеспечение устойчивости национальной валюты и проводилась с учетом тенденций на мировых валютных рынках, состояния платежного баланса.

Национальный банк до августа 2008 г. осуществлял постепенное укрепление курса белорусского рубля по отношению к доллару США в пределах утвержденных Основными направлениями параметров, что было обусловлено необходимостью реагирования на снижение курса доллара США на мировом рынке и увеличение инфляции, а также в целях недопущения значительного снижения курса белорусского рубля к валютам стран - основных торговых партнеров.

Во втором полугодии 2008 г. под воздействием финансово-экономического кризиса на мировых рынках усилилась взаимная неустойчивость курсов иностранных валют. В частности, происходило значительное укрепление курса доллара США и снижение курсов валют стран - ведущих торговых партнеров, что могло привести к чрезмерному росту курса белорусского рубля к валютам данных стран и, следовательно, существенному ухудшению ценовых условий внешней торговли.

В сложившейся ситуации для сохранения доверия к курсовой политике Национальный банк осуществлял постепенное снижение курса белорусского рубля до уровня нижней границы установленного в Основных направлениях коридора 2200 рублей за 1 доллар США (приложение 2.1). В целом за отчетный год официальный курс белорусского рубля к доллару США снизился на 2,3 процента, а к евро и российскому рублю повысился на 2,8 и 12,2 процента соответственно.

Индекс реального курса белорусского рубля к российскому рублю, рассчитанный по индексу потребительских цен, находился ниже уровня 2007 года на 1,9 процента, реальный эффективный курс - на 0,6 процента.

2.1.2. Использование инструментов денежно-кредитной политики

Использование инструментов денежно-кредитной политики было подчинено достижению определенных на 2008 год целей и осуществлялось посредством регулирования Национальным банком ставки рефинансирования и процентных ставок по операциям на денежном рынке (приложение 2.2).

Ставка рефинансирования Национального банка в соответствии с Основными направлениями к концу 2008 года оценивалась на уровне 7 - 9 процентов годовых при инфляции 6 - 8 процентов.

В первом полугодии отчетного года ставка рефинансирования не изменялась и составляла 10 процентов годовых. Однако в условиях ускорения инфляционных процессов во втором полугодии в целях повышения доходности сбережений в белорусских рублях и дальнейшего стимулирования роста вкладов населения и организаций в банках Национальный банк постепенно повысил ее до 12 процентов годовых. В среднем за 2008 год указанная ставка составила 10,3 процента годовых против 10,5 процента годовых в 2007 году. В реальном выражении за отчетный год с учетом более высоких по сравнению с 2007 годом темпов инфляции ставка рефинансирования сложилась на отрицательном уровне (минус 2,2 процента годовых).

Воздействие Национального банка на динамику процентных ставок денежного рынка и ликвидность банковской системы осуществлялось посредством проведения операций трех типов: постоянно доступных, двусторонних и операций на открытом рынке.

Процентные ставки по постоянно доступным операциям регулирования ликвидности (кредит овернайт, операции СВОП овернайт, депозиты банков в Национальном банке) ограничивали колебания процентных ставок на однодневном МБК. Аукционные операции на открытом рынке (ломбардный кредит, сделки прямого и обратного РЕПО, эмиссия краткосрочных облигаций Национального банка, депозиты банков в Национальном банке) сглаживали колебания доходности МБК в пределах коридора, заданного фиксированными ставками (приложение 2.3).

Ситуация на денежных рынках в течение I - III кварталов 2008 г. характеризовалась существенным избытком ликвидности. В этот период действия Национального банка были направлены главным образом на изъятие избыточной ликвидности банков посредством размещения временно свободных средств банков на аукционной основе (в краткосрочные облигации собственного выпуска, депозиты и посредством покупки государственных ценных бумаг на условиях обратного РЕПО) и в депозиты Национального банка по фиксированной процентной ставке. Среднедневной остаток средств, размещенных банками в Национальном банке, в течение января - сентября 2008 г. составил 1,05 трлн. рублей.

Объем рефинансирования банков в январе - сентябре отчетного года был незначителен. Среднедневной остаток задолженности банков по операциям поддержки ликвидности Национального банка равнялся 23,5 млрд. рублей.

С учетом условий, сложившихся на финансовых рынках, уровень процентных ставок по постоянно доступным операциям поддержки и изъятия ликвидности банков в январе - августе 2008 г. не изменялся и составлял 20 и 5 процентов годовых соответственно. С 17 сентября 2008 г. процентные ставки по указанным операциям были снижены на 3 процентных пункта (до 17 процентов годовых).

Однако в целях стабилизации ситуации на валютном рынке начиная с середины октября 2008 г. осуществлялось плавное повышение процентных ставок на однодневном МБК путем увеличения процентных ставок по операциям предоставления ликвидности на открытом рынке. Уровень процентных ставок по ломбардным аукционам в течение октября - декабря отчетного года был увеличен с 12 до 18 процентов годовых. В ноябре 2008 г. на 3 процентных пункта (с 17 до 20 процентов годовых - по кредиту овернайт и СВОП овернайт, с 5 до 8 процентов годовых - по депозиту овернайт) повышены процентные ставки по постоянно доступным операциям регулирования ликвидности (приложение 2.4).

В IV квартале 2008 г. под воздействием неблагоприятных внешнеэкономических факторов на денежных рынках сформировался значительный дефицит ликвидности. В целях обеспечения стабильного платежного процесса Национальный банк оказывал банкам существенную ресурсную поддержку. Среднедневной остаток задолженности по операциям поддержки текущей ликвидности банков в октябре - декабре 2008 г. составил 1,4 трлн. рублей. В связи с отсутствием у ряда банков необходимого объема высоколиквидных активов, используемых в качестве залога по данным операциям, Национальный банк начал осуществлять дополнительное рефинансирование в виде кредитов, обеспеченных неустойкой. Среднедневной остаток задолженности по таким кредитам в указанном периоде отчетного года составил 481,7 млрд. рублей.

За 2008 год среднедневной остаток задолженности по стандартным операциям поддержания текущей ликвидности банковской системы составил 369,6 млрд. рублей, по операциям изъятия ликвидности - 807,9 млрд. рублей. Удельный вес аукционных операций изъятия ликвидности в общем объеме стерилизующих операций составил 72 процента, аукционных операций поддержки ликвидности - 58,6 процента.

Регулирование денежного предложения и текущей ликвидности банков осуществлялось с использованием механизма обязательного резервирования. Выполнение резервных требований на усредняемой основе позволяло банкам минимизировать краткосрочные колебания ликвидности, оказывая тем самым сглаживающее воздействие на уровень процентных ставок на МБК. Резервные требования являлись источником поддержки внутридневной ликвидности.

Для поддержания текущей ликвидности банков с 1 декабря 2008 г. снижен норматив резервных требований для банков и небанковских кредитно-финансовых организаций:

от привлеченных средств физических лиц в белорусских рублях - с 4,5 до 1,5 процента;

от привлеченных средств юридических лиц в белорусских рублях - с 8 до 7 процентов;

от привлеченных средств в иностранной валюте - с 8 до 7 процентов.

В целях расширения возможностей банков по регулированию своей ликвидности с 1 декабря 2008 г. снижен норматив фиксированной части резервных требований с 70 до 60 процентов.

2.1.3. Денежно-кредитные показатели

2.1.3.1. Ставки депозитного и кредитного рынков

Процентная политика Национального банка была направлена на поддержание процентных ставок на уровне, способствующем повышению доступности кредитов субъектам экономики и привлечению в банковские депозиты средств юридических и физических лиц.

Средняя процентная ставка по новым срочным и условным рублевым депозитам за 2008 год составила 11,6 процента годовых и увеличилась по сравнению с уровнем 2007 года на 0,7 процентного пункта. Ее рост связан с повышением на 1,1 процентного пункта (до 13,6 процента годовых) ставки по депозитам физических лиц и на 1,1 процентного пункта (до 11,3 процента годовых) ставки по депозитам юридических лиц. Такое изменение ставок по депозитам в основном обусловлено увеличением ставки рефинансирования. Реальная ставка по вновь привлеченным рублевым срочным депозитам физических лиц за 2008 год сложилась положительной, что содействовало росту сбережений физических лиц, расширению ресурсной базы банков и кредитования.

Процентная ставка по новым срочным депозитам в СКВ в 2008 году составила 7 процентов годовых и по сравнению с уровнем 2007 года выросла на 0,4 процентного пункта. Процентная ставка по новым срочным депозитам в СКВ физических лиц сложилась равной 8,8 процента годовых и увеличилась по сравнению с 2007 годом на 1,3 процентного пункта, по депозитам в СКВ юридических лиц - 5,8 процента годовых и снизилась на 0,2 процентного пункта.

Средняя процентная ставка по вновь выданным кредитам банков в национальной валюте (без учета кредитов, выданных за счет кредитов Национального банка и органов государственного управления, кредитов по льготным ставкам, выданных по решениям Президента Республики Беларусь и Правительства) по сравнению с 2007 годом увеличилась на 0,4 процентного пункта и составила 14,1 процента годовых. Такой рост процентной ставки по кредитам явился следствием удорожания привлекаемых средств юридических и физических лиц. В реальном выражении в 2008 году ставка уменьшилась до 1,6 процента годовых против 2,2 процента годовых в 2007 году. Снижение реальной ставки по кредитам обеспечивало повышение их доступности.

Ставка по новым кредитам банков в СКВ в 2008 году по сравнению с 2007 годом увеличилась на 0,1 процентного пункта и равнялась 11,4 процента годовых. Рост ставки по кредитам в СКВ был обусловлен удорожанием средств на мировых финансовых рынках.

2.1.3.2. Основные денежно-кредитные показатели

Рублевая денежная масса (денежный агрегат М2*) <*> в результате производственной, инвестиционной и финансовой деятельности организаций, а также изменения баланса денежных доходов, расходов и сбережений населения за 2008 год возросла на 22,5 процента (за 2007 год - на 35 процентов) (приложения 2.5 и 2.6). Ее динамика, особенно во втором полугодии отчетного года, в значительной степени определялась воздействием негативных процессов, вызванных как внутренними факторами, так и осложнением ситуации на внешних рынках, особенно с сентября 2008 г.

--------------------------------

<*> Денежный агрегат М2* - агрегат М2 плюс средства юридических и физических лиц в ценных бумагах (кроме акций) в белорусских рублях, выпущенных Национальным банком и банками.

Темпы роста рублевой денежной массы характеризовались сезонным снижением в начале года, увеличением в феврале - сентябре в результате роста деловой активности и сокращением в октябре - ноябре 2008 г., в основном обусловленным уменьшением объемов реализации организациями товаров и услуг на внутреннем и внешнем рынках, доли выручки, оплаченной денежными средствами, замедлением роста банковских кредитов юридическим и физическим лицам, а также накоплением запасов готовой продукции и возрастанием спроса организаций и населения на иностранную валюту. Увеличению денежного агрегата М2* в декабре отчетного года способствовал значительный рост бюджетных расходов (приложение 2.7).

Рост рублевой денежной массы сложился за счет увеличения на 15,4 процента наличных денег в обороте и на 24,3 процента безналичной ее составляющей. Рублевые депозиты повысились на 28,9 процента, объем ценных бумаг, выпущенных банками (вне банковского оборота), сократился на 31,7 процента.

Активная денежная масса (денежный агрегат М1) увеличилась на 22,6 процента, составив основную долю (52,2 процента) в объеме рублевой денежной массы и наряду со срочными и условными депозитами около половины прироста денежного агрегата М2*. В составе активной денежной массы опережающими темпами росли переводные депозиты юридических лиц (на 32,8 процента), занимавшие основной удельный вес как в ее приросте (61,5 процента), так и в структуре (46 процентов).

Внутригодовая динамика активной денежной массы соответствовала изменению объема переводных депозитов юридических лиц (приложение 2.8).

Динамика наличных денег в обороте и переводных депозитов физических лиц в значительной степени обусловлена увеличением денежных доходов населения, розничного товарооборота и платных услуг, расширением расчетов физических лиц с использованием банковских пластиковых карточек, снижением склонности населения к сбережениям во вкладах и повышением спроса на иностранную валюту в конце 2008 года.

Наиболее интенсивно увеличились срочные и условные депозиты (на 30,4 процента). Основная их часть (63,4 процента) была сформирована за счет рублевых сбережений населения. Срочные рублевые депозиты физических лиц за 2008 год возросли на 13,7 процента при 26,3 процента в 2007 году. На снижение темпов их прироста повлияло усиление инфляционных и девальвационных ожиданий, а также ожиданий, связанных с информацией о неблагоприятном развитии ситуации с сохранностью вкладов в ряде соседних государств, обусловивших отток рублевых средств в депозиты в иностранной валюте в конце отчетного года. Вместе с тем благодаря увеличению ставок по рублевым депозитам сроком свыше 1 года в структуре вновь привлекаемых срочных и условных рублевых депозитов населения доля долгосрочных денежных средств увеличилась до 46,5 процента против 33,8 процента за 2007 год.

Среднегодовая рублевая денежная масса в реальном выражении (скорректированная на дефлятор ВВП) возросла на 18,2 процента при росте реального ВВП на 10 процентов. Увеличение рублевого денежного предложения сопровождалось более интенсивным, чем в 2007 году, снижением скорости обращения денег. Скорость обращения рублевой денежной массы в среднегодовом исчислении снизилась на 6,9 процента (до 7 оборотов) против 2,8 процента (до 7,5 оборота) в 2007 году.

Монетизация экономики, рассчитанная по среднегодовой рублевой денежной массе, повысилась за отчетный год с 13,4 до 14,4 процента.

В 2008 году в структуре рублевой денежной массы наблюдалось некоторое улучшение. Удельный вес срочных и условных депозитов вырос на 2,7 процентного пункта (до 44,4 процента), переводных депозитов - на 1,2 процентного пункта (до 33,5 процента). Доля наличных денег в обороте сократилась на 1,1 процентного пункта (до 18,7 процента), ценных бумаг, выпущенных банками (вне банковского оборота), - на 2,8 процентного пункта (до 3,4 процента) (приложение 2.9).

Депозиты в иностранной валюте в долларовом эквиваленте возросли на 30 процентов (за 2007 год - на 51,2 процента). Опережающими темпами по сравнению с переводными депозитами увеличивались срочные и условные депозиты (на 38,6 процента). При этом если наибольший удельный вес в приросте (70,4 процента) и объеме (54,2 процента) депозитов в иностранной валюте как в целом, так и срочных и условных (88,3 и 79,4 процента соответственно), составили сбережения населения, то в переводных депозитах - средства юридических лиц (103,1 и 96,2 процента соответственно).

Широкая денежная масса за 2008 год увеличилась на 26,3 процента (за 2007 год - на 40 процентов). Среднегодовая широкая денежная масса в реальном выражении (скорректированная на дефлятор ВВП) возросла на 18,7 процента. Скорость обращения широкой денежной массы в среднегодовом исчислении уменьшилась на 7,3 процента (до 4,7 оборота) против ее снижения на 5,4 процента за 2007 год (до 5,1 оборота).

Монетизация экономики, рассчитанная по среднегодовой широкой денежной массе, повысилась за отчетный год с 19,7 до 21,3 процента.

В широкой денежной массе доля рублевой составляющей снизилась на 2,1 процентного пункта, составив на 1 января 2009 г. 66,3 процента. Доля депозитов в иностранной валюте увеличилась на 1,7 процентного пункта, ценных бумаг, выпущенных банками (вне банковского оборота) в иностранной валюте, - на 0,4 процентного пункта (приложение 2.10).

Основным источником роста широкой денежной массы стало увеличение на 54,7 процента требований банковской системы к экономике (в том числе в национальной валюте - на 70,4 процента, в иностранной валюте в долларовом эквиваленте - на 25,5 процента). Сдерживающее влияние оказали снижение чистых иностранных активов органов денежно-кредитного регулирования и банковского сектора, а также увеличение депозитов Правительства на счетах в банках.

Сокращение чистых иностранных активов органов денежно-кредитного регулирования на 24 процента обусловлено в основном снижением средств Правительства на счетах в Национальном банке на 741,8 млн. долларов США, продажей Национальным банком иностранной валюты и драгоценных металлов на внутреннем валютном рынке на сумму 151,9 млн. долларов США и увеличением требований Национального банка к банкам на 7,7 млн. долларов США при росте депозитов банков в Национальном банке на 189 млн. долларов США. Уменьшение чистых иностранных активов банков произошло преимущественно за счет увеличения кредитов нерезидентов.

Прирост рублевой денежной базы за 2008 год составил 0,39 трлн. рублей (5,7 процента) и сложился главным образом в результате осуществления Национальным банком и Правительством следующих операций:

увеличения на 2,23 трлн. рублей требований Национального банка к экономике;

роста объема ценных бумаг Правительства в портфеле Национального банка на 46,8 млрд. рублей;

увеличения средств Правительства (включая средства бюджетных организаций) на счетах в Национальном банке на 1,34 трлн. рублей;

чистой продажи Национальным банком иностранной валюты и драгоценных металлов на внутреннем рынке на 351,2 млрд. рублей;

реструктуризации задолженности в соответствии с постановлением Совета Министров Республики Беларусь и Национального банка Республики Беларусь от 25 августа 2004 г. N 1014/17 "О реструктуризации задолженности Правительства Республики Беларусь по кредитам Национального банка, отнесенным на внутренний государственный долг, в государственные долгосрочные облигации" (Национальный реестр правовых актов Республики Беларусь, 2004 г., N 137, 5/14712) на 97,9 млрд. рублей;

сокращения расходов Национального банка, связанных с выполнением им функций центрального банка, на 214,1 млрд. рублей.

Международные резервные активы Республики Беларусь в национальном определении за 2008 год уменьшились на 26,6 процента и на 1 января 2009 г. составили 3662,2 млн. долларов США (при прогнозе в соответствии с Основными направлениями 3580 - 5500 млн. долларов США). Их снижение обусловлено ростом отрицательного сальдо внешней торговли товарами и услугами, сокращением его финансирования, а также необходимостью поддержания стабильного курса белорусского рубля в условиях повышенного спроса на иностранную валюту организаций и населения, наблюдавшегося во втором полугодии отчетного года.

2.2. Надзор за деятельностью банков

В 2008 году продолжалась работа по повышению эффективности банковского надзора путем совершенствования нормативной правовой базы и развития инструментов надзора.

Основными ориентирами совершенствования принципов и инструментов банковского надзора являлись приближение к международным стандартам, а также использование подходов к банковскому регулированию и надзору, проверенных мировой практикой. В этих целях по результатам проведенной в 2007 году самооценки законодательства Республики Беларусь и практики его применения на соответствие новой редакции Основных принципов эффективного банковского надзора, опубликованной Базельским комитетом по банковскому надзору в 2006 году, Национальным банком реализован комплекс мероприятий (приложение 2.11).

Для либерализации условий привлечения иностранных инвестиций в банковский сектор республики размер (квота) участия иностранного капитала в банковской системе Республики Беларусь увеличен с 25 до 50 процентов.

В связи с переходом с 2008 года банковской системы на международные стандарты финансовой отчетности (далее - МСФО), а также в целях повышения эффективности регулирования банковского сектора усовершенствован порядок осуществления аудиторской деятельности в банках, небанковских кредитно-финансовых организациях, банковских группах и банковских холдингах путем закрепления в законодательстве требований к аудиторским организациям и аудиторам - индивидуальным предпринимателям о проведении аудита достоверности годовой финансовой отчетности банков в соответствии с МСФО и о составлении по его результатам аудиторского заключения с учетом международных стандартов аудита.

Для повышения качества корпоративного управления в банках изменены квалификационные требования и требования к деловой репутации, предъявляемые к руководителю, главному бухгалтеру банка, его филиала (отделения) и их заместителям, упрощена процедура прохождения кандидатами на указанные должности оценки соответствия этим требованиям. Банкам предоставлена возможность ходатайствовать о проведении оценки соответствия должности членов советов директоров (наблюдательных советов), исполнительных органов банков и кандидатов на эти должности.

В целях повышения уровня риск-менеджмента в банках продолжена работа по внедрению систем оценки и ограничения отдельных рисков банковской деятельности. До банков доведены принципы управления процентным риском и рисками, связанными с аутсорсингом в финансовой сфере, что позволит создать эффективную комплексную систему управления процентным риском торгового и банковского портфелей, а также снизить риски при выборе поставщика услуг по аутсорсингу.

Развитию инфраструктуры банковского сектора способствовало принятие Закона Республики Беларусь от 10 ноября 2008 года "О кредитных историях" (Национальный реестр правовых актов Республики Беларусь, 2008 г., N 275, 2/1538), согласно которому с 21 августа 2009 г. в кредитные истории будут включаться сведения о следующих видах договоров, заключаемых банками: кредитных договорах, договорах, содержащих условия овердрафтного кредитования, договорах займа, залога, поручительства и гарантии.

На повышение устойчивости банков, привлекающих средства физических лиц, расширение возможностей этих банков по оказанию кредитной поддержки экономике Республики Беларусь направлено увеличение с 1 января 2009 г. значения норматива минимального размера нормативного капитала для действующих банков, имеющих право на осуществление банковских операций по привлечению денежных средств физических лиц во вклады (депозиты), а также банков, претендующих на данное право, до суммы, эквивалентной 25 млн. евро (ранее - 10 млн. евро).

Национальным банком продолжена работа по приведению требований о формировании специальных резервов по активам и условным обязательствам, подверженным кредитному риску, в соответствие международным стандартам.

В частности, банкам предоставлено право при формировании специальных резервов на покрытие возможных убытков по кредитам физических лиц наряду с существующим индивидуальным подходом к их классификации использовать портфельный подход. Создание резервов по портфелям однородных кредитов призвано способствовать оптимизации трудозатрат банков на осуществление процедур, связанных с классификацией и созданием специальных резервов по большому количеству однородных по своим условиям и, следовательно, уровню кредитного риска для банка кредитов.

Установлено требование к банкам о формировании специальных резервов на покрытие возможных убытков по активам (за исключением средств, размещенных на корреспондентских счетах в других банках, и средств в расчетах по операциям с банками) и операциям, не отраженным на балансе, классифицированным по I группе риска, не реже одного раза в месяц и не позднее последнего рабочего дня отчетного месяца.

Осуществлялось дальнейшее совершенствование порядка надзора за банковской деятельностью на консолидированной основе путем введения нормативов безопасного функционирования для банковской группы, банковского холдинга, головной организацией которого является банк; применения секторального метода расчета достаточности нормативного капитала банковской группы, банковского холдинга; изменения подходов к определению инсайдеров банковского холдинга; расширения требований к представляемой банками информации в рамках надзора за деятельностью банков на консолидированной основе. Для всех банков страны установлено требование о представлении в Национальный банк информации о лицах, способных оказывать существенное влияние на решения, принимаемые органами управления банков, и связанных с ними лицах.

По приглашению Национального банка в отчетном году в рамках программы оценки финансового сектора (FSAP) экспертами Всемирного банка и Международного валютного фонда (далее - МВФ) была проведена внешняя оценка соответствия законодательства в области банковского надзора и практики его применения новой редакции Основных принципов эффективного банковского надзора. В результате отмечены значительный прогресс в совершенствовании законодательства в сфере банковского надзора со времени проведения предыдущей оценки (ноябрь 2004 г.), реализация всех предложенных рекомендаций, а также действенность запланированных мероприятий по дальнейшему повышению эффективности банковского надзора в Республике Беларусь.

Страницы документа:

Стр. 1, Стр. 2, Стр. 3, Стр. 4

Archive documents Папярэдні | Наступны