< Главная страница

Зарегистрировано в НРПА РБ 15 августа 2001 г. N 5/6695

В целях создания общереспубликанской нормативной и методологической базы в части выпуска местных облигационных займов Совет Министров Республики Беларусь ПОСТАНОВЛЯЕТ:

Утвердить прилагаемое Положение о порядке выпуска, размещения, обращения и погашения облигаций местных займов.

Премьер-министр Республики Беларусь С.ЛИНГ

                                      УТВЕРЖДЕНО
                                      Постановление Совета Министров
                                      Республики Беларусь
                                      25.04.1998 N 662

Общие положения

1. Порядок выпуска, размещения, обращения и погашения облигаций местных займов регулируется Законом Республики Беларусь от 12 марта 1992 г. "О ценных бумагах и фондовых биржах" (Ведамасцi Вярхоўнага Савета Рэспублiкi Беларусь, 1992 г., N 11, арт. 194; 1996 г., N 24, арт. 439), настоящим Положением и другим законодательством Республики Беларусь.

2. Настоящее Положение является основанием для организации выпуска облигаций местных займов областными, городскими и районными Советами депутатов, исполнительными и распорядительными органами Республики Беларусь.

3. Облигации местных займов являются долговыми обязательствами местных Советов депутатов и проводятся в целях привлечения свободных денежных средств юридических и физических лиц для финансирования затрат, связанных с социально-экономическим развитием регионов.

4. Местные облигационные займы проводятся посредством выпуска ценных бумаг - облигаций как на бумажной, так и на безбумажной основе (в виде записей на счетах). Выпускаемые на безбумажной основе облигации могут быть только именными.

Облигации могут выпускаться эмитентом путем их открытого или закрытого первичного размещения среди инвесторов. Облигации на предъявителя выпускаются только в виде отпечатанных на бумаге бланков, изготовление которых осуществляется в соответствии с требованиями законодательства Республики Беларусь.

5. В зависимости от назначения привлеченных денежных средств могут проводиться общие и целевые местные облигационные займы. Облигации общих местных займов - это долговые обязательства местных Советов по привлечению денежных средств юридических лиц для покрытия временных кассовых разрывов между доходами и расходами местных бюджетов, которые выпускаются на срок не более одного финансового года. Облигации целевых местных займов - это долговые обязательства местных Советов депутатов по привлечению денежных средств физических и юридических лиц для финансирования конкретных проектов. Целевые облигации местных займов могут быть краткосрочными и долгосрочными.

6. Объем эмиссии облигаций определяется:

6.1. общего местного займа - суммой денежных средств, необходимых для финансирования временных кассовых разрывов между доходами и расходами местных бюджетов, и расходов на его организацию и проведение;

6.2. целевого местного займа - суммой денежных средств, необходимых для финансирования конкретных программ социально-экономического развития региона и расходов на организацию и проведение займа.

Объем эмиссии облигаций целевого местного займа может индексироваться при превышении фактического уровня инфляции над расчетным. В пределах общего объема эмиссии данного займа может осуществляться несколько выпусков облигаций. Каждый выпуск облигаций может размещаться по частям.

7. Облигации местных займов могут размещаться через учреждения Национального банка, других банков и иных профессиональных участников рынка ценных бумаг.

8. Ответственность за выполнение обязательств по облигациям местного займа несет эмитент.

9. В настоящем Положении применяются следующие термины и определения:

облигация - ценная бумага, подтверждающая обязательство эмитента возместить владельцу ценной бумаги ее номинальную стоимость в установленный срок с уплатой фиксированного процента (если иное не предусмотрено условиями выпуска);

эмитент - юридическое лицо, которое от своего имени выпускает ценные бумаги и обязуется выполнить обязательства, вытекающие из условий выпуска ценных бумаг. На основании решения местных Советов депутатов о выпуске ценных бумаг местных займов исполнительный комитет принимает решение о выпуске ценных бумаг - облигаций местных займов;

генеральный агент - юридическое лицо, действующее от имени эмитента и являющееся распорядителем финансовых и иных средств облигационного займа;

генеральный менеджер - юридическое лицо, действующее по поручению эмитента и осуществляющее совместно с уполномоченным банком разработку программы целевого займа, маркетинг и внесение предложений по эффективному проведению займа, а также обеспечивающее организационное руководство и выступающее заказчиком при реализации указанной программы, выполняющее иные функции;

уполномоченный банк - банк Республики Беларусь, которому эмитент по договору поручает проводить первичное размещение и погашение (выкуп) облигаций займа, выполнять расчеты, связанные с проведением займа, а также осуществлять совместно с генеральным менеджером разработку программы целевого займа, маркетинг и внесение предложений по проведению займа;

уполномоченный депозитарий - юридическое лицо, имеющее право осуществлять депозитарную деятельность на рынке ценных бумаг в соответствии с законодательством Республики Беларусь, действующее на основании договора с генеральным агентом и осуществляющее ведение счета "Депо" эмитента и начисление доходов по облигациям инвесторам местных займов;

совет целевого займа - орган, осуществляющий координацию деятельности участников займа, методологическое и финансовое управление займом.

Порядок принятия решения о проведении местных облигационных займов

10. Решение о выпуске облигаций местных займов принимает областной (Минский городской), городской (городов областного подчинения), районный Совет депутатов (далее - местные Советы депутатов) по предложению исполнительного комитета, поддержанному соответствующими постоянными депутатскими комиссиями, и при наличии положительных заключений органов, уполномоченных на проведение экспертизы, на условиях и в порядке, определенных настоящим Положением и законодательством Республики Беларусь.

Решением местного Совета депутатов устанавливаются:

цель проведения местного облигационного займа;

общий объем эмиссии облигационного займа;

сроки проведения облигационного займа;

гарантии по обеспечению погашения облигаций местных займов.

11. Порядок выпуска, размещения, обращения и погашения облигаций общих займов утверждается эмитентом, а целевых займов - советом данного займа.

12. В целях обеспечения всестороннего анализа инвестиционных проектов, связанных с выпуском облигаций целевого местного займа, проведения экспертизы целесообразности привлечения заемных средств, осуществления контроля за проведением займов, подготовки предложений по выбору генерального агента, уполномоченного банка и генерального менеджера при местных Советах депутатов могут создаваться контрольно-экспертные советы местных облигационных займов. Указанные советы в своей деятельности руководствуются законодательством Республики Беларусь, решениями местных Советов депутатов и подотчетны местному Совету депутатов. Положение о контрольно-экспертном совете утверждается местным Советом депутатов и определяет:

численный и качественный состав совета;

его основные задачи и компетенцию;

порядок организации работы совета;

порядок проведения экспертизы проектов по проведению облигационных займов;

систему контроля и отчетности совета, иные нормы и положения, не противоречащие законодательству Республики Беларусь.

Контрольно-экспертным советом разрабатывается положение о порядке подачи и рассмотрения предложений по проведению местных облигационных займов. Это положение, утверждаемое эмитентом, определяет форму, содержание и процедуру подачи и рассмотрения предложений по проведению местных облигационных займов, требования к уполномоченному банку, генеральному менеджеру, условия их выбора и порядок оплаты экспертизы, проводимой контрольно-экспертным советом. Вся информация, содержащаяся в документах, представляемых для рассмотрения указанным советом, является конфиденциальной и не может быть распространена без согласия лиц, подавших эти документы.

13. Решения о проведении общих местных облигационных займов принимаются:

для областей и города Минска - по согласованию с Министерством финансов;

для городов областного подчинения и районов - по согласованию с вышестоящим органом местного управления.

14. Для подготовки решения о проведении общих местных облигационных займов при эмитенте на основании решения местного Совета депутатов может создаваться специальная экспертная группа. В функции этой группы входит обоснование необходимости и целесообразности проведения общего местного облигационного займа, организация его проведения, контроль за использованием средств займа и его погашением.

Экспертная группа создается на период проведения займа, финансируется за счет средств, направляемых на обслуживание займа, и действует на основании положения, утверждаемого эмитентом.

Управление целевым облигационным займом осуществляет совет данного займа. Состав совета целевого облигационного займа, его председатель, а также положение о совете утверждаются в порядке, определяемом местным Советом депутатов. В состав совета целевого облигационного займа входят представители эмитента, генерального агента, уполномоченного банка, генерального менеджера и других предприятий, организаций и учреждений. К компетенции совета целевого облигационного займа относятся:

координация мероприятий по реализации целей займа;

утверждение технико-экономических условий займа;

утверждение положения, регулирующего порядок выпуска, размещения, обращения и погашения облигаций займа и их производных;

утверждение порядка реализации продукции (работ, услуг), полученной в результате проведения займа, а также иных положений, регулирующих вопросы, связанные с проведением займа;

принятие решений о сроках, количестве и условиях размещения ценных бумаг займа, исходя из потребности в привлечении средств в соответствующий период реализации программы займа;

регулирование в пределах зарегистрированного выпуска облигаций сроков и объемов привлекаемых средств;

осуществление финансового планирования займа, а также утверждение общего и текущих бюджетов займа;

решение иных координационных, методологических и финансовых вопросов, касающихся проведения займа.

Гарантии по облигациям местных займов

15. Облигации местных займов обеспечиваются конкретными доходными статьями местного бюджета, а также материальными, финансовыми и другими активами, находящимися в коммунальной собственности.

16. Гарантами облигаций местных займов могут выступать юридические лица независимо от форм собственности.

Порядок регистрации и размещения облигаций местных займов, условия их проведения

17. Регистрация облигаций местных займов осуществляется в следующем порядке:

17.1. эмитент реализует право на выпуск облигаций местных займов с момента их регистрации и присвоения им номера государственной регистрации в республиканском органе государственного управления, осуществляющем контроль и надзор за рынком ценных бумаг;

17.2. выпуск облигаций производится при условии наличия заверенной в республиканском органе государственного управления, осуществляющем контроль и надзор за рынком ценных бумаг, краткой информации о проведении открытой продажи облигаций, а также зарегистрированного проспекта эмиссии;

17.3. для заверения краткой информации о проведении открытой продажи облигаций, регистрации проспекта эмиссии и облигаций в республиканский орган государственного управления, осуществляющий контроль и надзор за рынком ценных бумаг, представляются следующие документы:

заявление о регистрации облигаций, подписанное руководителем эмитента;

решение эмитента о выпуске облигаций;

два экземпляра краткой информации о проведении продажи облигаций;

два экземпляра проспекта эмиссии;

по два экземпляра материалов экспертизы контрольно-экспертного совета о целесообразности привлечения заемных средств и решений этого совета о выборе инвестиционного проекта (для целевых займов);

копия решения местного Совета депутатов;

копия письма о согласовании выпуска облигаций общих местных облигационных займов с Министерством финансов (для областей и города Минска) либо копия письма о согласовании их выпуска с вышестоящим органом местного управления (для городов областного подчинения и районов);

документы, подтверждающие обеспечение займа;

копии договоров, заключенных эмитентом с участниками рынка ценных бумаг, обслуживающими данный выпуск;

17.4. один экземпляр краткой информации, заверенный руководителем республиканского органа государственного управления, осуществляющего контроль и надзор за рынком ценных бумаг, и скрепленный печатью (при открытом размещении облигаций), проспект эмиссии со штампом "ЗАРЕГИСТРИРОВАНО" (при открытом размещении облигаций) и свидетельство о регистрации облигаций выдаются заявителю;

17.5. решение о выпуске облигаций, проспект эмиссии и краткая информация утверждаются эмитентом;

17.6. решение о выпуске облигаций оформляется отдельным документом и должно содержать:

юридический и почтовый адрес эмитента;

условия обеспечения займа;

данные о размещении ранее выпущенных облигаций;

общую сумму эмиссии, количество и вид облигаций;

номинальную стоимость облигации;

срок и порядок оплаты облигации;

порядок погашения облигаций;

срок возврата средств при отказе от выпуска облигаций;

цель выпуска облигаций;

иные сведения, указываемые по решению эмитента и не противоречащие законодательству Республики Беларусь;

17.7. краткая информация об открытой продаже облигаций должна содержать:

полное наименование эмитента;

юридический и почтовый адрес эмитента;

размер эмиссии, количество, вид, серию и номера облигаций;

номинальную стоимость облигаций;

начальный срок продажи облигаций;

срок обращения облигаций;

срок и порядок погашения облигаций;

наименование банка и номер расчетного счета, на который будут перечисляться взносы от продажи облигаций;

направления использования средств от продажи облигаций;

размер, сроки и порядок выплаты доходов;

условия отказа в продаже облигаций;

условия и срок возвращения средств при отказе от выпуска облигаций;

место и время ознакомления с более подробной информацией (проспектом эмиссии);

иные сведения, указываемые по решению эмитента;

17.8. проспект эмиссии должен содержать:

общие сведения, в которых указываются:

полное и сокращенное наименование эмитента (на русском и белорусском языках);

юридический и почтовый адрес эмитента;

наименование банка, в котором обслуживается эмитент, и номер расчетного счета;

список должностных лиц эмитента, отвечающих за проведение эмиссии облигаций;

наименование депозитария, его юридический и почтовый адрес, дата регистрации и регистрационный номер, наименование регистрирующего органа, номер лицензии республиканского органа государственного управления, осуществляющего контроль и надзор за рынком ценных бумаг;

наименование участников, обслуживающих местный облигационный займ, их юридические и почтовые адреса, дата регистрации и регистрационный номер юридического лица, наименование регистрирующего органа, для профессиональных участников рынка ценных бумаг - номер лицензии республиканского органа, осуществляющего контроль и надзор за рынком ценных бумаг, и указанные в ней виды профессиональной деятельности на рынке ценных бумаг;

сроки, порядок расчета и выплаты процентов по облигациям;

форма выпуска облигаций: на бумажных носителях (в виде отпечатанных на бумаге бланков) или безбумажная (в форме записей на счетах);

права владельцев облигаций;

лица (фамилия, имя, отчество, должность), ответственные за достоверность приводимых в проспекте эмиссии сведений и информации;

другие сведения, указываемые по решению эмитента;

сведения об эмиссии облигаций, в которых указываются:

дата принятия решения о выпуске облигаций и наименование органа, принявшего это решение;

условия обеспеченности займа (залог, договор страхования и другие);

размер эмиссии;

количество и вид облигаций, предлагаемых к открытой продаже;

серия и номера облигаций;

номинальная стоимость и цена продажи облигаций;

доходность по облигациям (процент, дисконт);

начальный срок продажи облигаций;

срок обращения облигаций;

срок и порядок погашения облигаций;

место и время проведения продажи, условия отказа в продаже облигаций либо их отсутствие;

дата и номер регистрации облигаций в республиканском органе государственного управления, осуществляющем контроль и надзор за рынком ценных бумаг;

другие сведения, указываемые по решению эмитента.

18. Плата за регистрацию выпуска облигаций осуществляется в размере тридцати минимальных заработных плат на дату регистрации.

19. Заверение краткой информации об открытой продаже облигаций, регистрация облигаций и проспекта эмиссии в республиканском органе государственного управления, осуществляющем контроль и надзор за рынком ценных бумаг, должны быть проведены не позднее 30 дней с момента подачи заявления с приложением необходимых документов.

20. Текст краткой информации об открытой продаже облигаций с указанием даты его заверения публикуется в средствах массовой информации не позднее одного месяца после заверения этой информации республиканским органом государственного управления, осуществляющим контроль и надзор за рынком ценных бумаг. В ходе продажи облигаций могут публиковаться различные материалы рекламного характера, не противоречащие заверенному тексту краткой информации и Закону Республики Беларусь от 18 февраля 1997 г. "О рекламе" (Ведамасцi Нацыянальнага сходу Рэспублiкi Беларусь, 1997 г., N 8, арт. 189). Внесение изменений или дополнений в опубликованную краткую информацию, в проспект эмиссии допускается только после их заверения и регистрации в республиканском органе государственного управления, осуществляющем контроль и надзор за рынком ценных бумаг, с обязательной их публикацией в средствах массовой информации в двухнедельный срок.

21. Республиканский орган государственного управления, осуществляющий контроль и надзор за рынком ценных бумаг, может отказать эмитенту в заверении краткой информации об открытой продаже облигаций, в регистрации облигаций и проспекта эмиссии в случае несоблюдения заявителем требований, установленных законодательством Республики Беларусь и настоящим Положением.

22. При несоответствии представленных документов требованиям законодательства эмитенту отказывается в регистрации облигаций. Повторное рассмотрение республиканским органом государственного управления, осуществляющим контроль и надзор за рынком ценных бумаг, вопросов заверения краткой информации об открытой продаже облигаций, регистрации облигаций и проспекта эмиссии должно быть проведено не позднее 30 дней с момента подачи дополнительного заявления с приложением документов, приведенных в соответствие с законодательством.

23. Должностные лица эмитента несут установленную законодательством ответственность за достоверность данных, содержащихся в проспекте эмиссии и иных документах, а также за соблюдение правил выпуска облигаций. Республиканский орган государственного управления, осуществляющий контроль и надзор за рынком ценных бумаг, отвечает за полноту сведений, представленных в проспекте эмиссии и иных документах.

24. Местные облигационные займы проводятся генеральными агентами по проведению займов. Кандидатура генерального агента займа и положение о нем утверждаются сессией местного Совета депутатов или органом, уполномоченным сессией.

25. Размещение облигаций может осуществляться на аукционной либо безаукционной основе.

26. Порядок проведения аукционов по размещению ценных бумаг должен содержать перечень участников аукциона и требования к ним, основания для проведения аукциона, характеристику мер по подготовке и проведению аукциона, соответствующие расчеты по результатам аукциона, формы необходимых документов, иные нормы и положения, не противоречащие законодательству Республики Беларусь.

Порядок учета, расчетов и хранения облигаций местных займов

26-1. Учет, расчеты и хранение облигаций местных займов осуществляются в соответствии с законодательством, регулирующим обращение ценных бумаг в Республике Беларусь.

Сделки по купле-продаже облигаций местных займов на вторичном рынке с юридическими лицами осуществляются через открытое акционерное общество "Белорусская валютно-фондовая биржа", а сделки с участием физических лиц - через указанную биржу или через уполномоченный банк, являющийся профессиональным участником рынка ценных бумаг, с последующей их регистрацией на названной бирже не позднее следующего рабочего дня после заключения сделки.

Порядок выплаты доходов и погашения облигаций местных займов

27. Порядок выплаты доходов и погашения облигаций местных займов определяется проспектом эмиссии выпуска облигаций.

Заключительные положения

28. Контроль за проведением местных облигационных займов осуществляется в соответствии с законодательством Республики Беларусь.

29. Средства общих и целевых местных облигационных займов аккумулируются в соответствующих местных бюджетах. Направления использования средств займа, в том числе на погашение облигаций, выплату по ним доходов и обслуживание займа, утверждаются местными Советами депутатов по предложению эмитента. Средства общего и целевых местных облигационных займов зачисляются на счета местных бюджетов.

Вознаграждение участников займа осуществляется в пределах средств, предназначенных на обслуживание займа. При этом размер вознаграждения устанавливается для генерального менеджера и уполномоченного банка каждому в пределах 2,55 - 3,2 процента, а генерального агента - 0,6 - 0,8 процента от общих затрат по займу в зависимости от объема работ по его обслуживанию.

Archiv Dokumente Папярэдні | Наступны